在资产组合价值变化的分布特征方面，建立各风险因子的概率分布模型的方法有（）。

A. 解析法

B. 图表法

C. 蒙特卡罗模拟法

D. 历史模拟法

A. 正确

B. 错误

A. 波动率

B. 利率

C. 个股价格

D. 股指期货价格

A. 敏感性

B. 波动率

C. 基差

D. 概率分布

A. 假设风险因子服从一定的联合分布，并根据历史数据来估计出联合分布的参数

B. 利用计算机从前一步得到的联合分布中进行随机抽样，所抽得的每个样本，相当于风险因子的一种可能场景

C. 计算在风险因子的每种场景下组合的价值变化，从而得到组合价值变化的抽样

D. 根据组合价值变化的抽样来估计其分布并计算VaR

A. 资产组合价值变化跌破-VaR的概率是1-α％

B. 资产组合价值变化跌破-VaR的概率是α％

C. 资产组合价值变化超过-VaR的概率是α％

D. 资产组合价值变化超过-VaR的概率是1-α％「huixue_img/importSubject/1497160714408824832.png」

A. 修正久期

B. 资产组合未来价值变动的分布特征

C. 置信水平

D. 时间长度

A. 正态分布是最重要的一类连续型随机变量分布

B. 正态分布距离均值越近的地方数值越稀疏，而在离均值较远的地方数值则很密集

C. 正态分布密度函数的显著特点是中间高两边低，由中间向两边递减，并且分布左右对称，是一条光滑的“钟形曲线”

D. 如果频率直方图呈现出钟形特征，可认为该变量大致服从正态分布

A. 在不同的有效投资组合之间不存在明确的优劣之分

B. 有效投资组合即是分布于资本市场线上的点，代表了有效前沿

C. 对于每一个有效投资组合而言，给定其风险的大小，便可根据资本市场线知道其预期收益率的大小

D. 有效前沿中，有效投资组合A相对于有效投资组合B如果在预期收益率方面有优势，那么在风险方面也有优势

A. 螺旋线形

B. 钟形

C. 抛物线形

D. 不规则形

A. 广义的市场风险涵盖了四大风险因子，包括股票价格.利率.商品价格.汇率

B. 市场风险具有明显的系统性风险特征，但是能够通过分散化投资完全消除

C. 套期保值和定价补偿是管理市场风险的最主要的方法

D. 金融衍生产品和金融工程是管理市场风险的主要工具和技术

A. 期权价格的敏感性分析依赖于特定的定价模型

B. 当风险因子取值发生明显非连续变化时，敏感性分析结果较为准确

C. 做分析前应准确识别资产的风险因子

D. 期权的希腊字母属于敏感性分析指标

A. 时间长度N

B. 利率大小

C. 置信水平

D. 资产组合未来价值变动的分布特征

A. 正态分布的概率密度函数呈扇形分布

B. 正态分布曲线关于x=μ对称，并在x=μ处达到最小值

C. 正态分布曲线的陡峭程度由方差决定

D. 正态分布可以通过「huixue_img/importSubject/1497154245345021952.png」的线性变换转化标准正态分布

A. 风险造成的损失

B. 风险发生的概率

C. 风险造成的损失和发生的概率

D. 风险评价的方法

A. 风险造成的损失

B. 风险发生的概率

C. 风险造成的损失和发生的概率

D. 风险评价的方法

A. 风险造成的损失

B. 风险发生的概率

C. 风险造成的损失和发生的概率

D. 风险评价的方法

A. 风险造成的损失

B. 风险发生的概率

C. 风险造成的损失和发生的概率

D. 风险评价的方法

A. 风险造成的损失

B. 风险发生的概率

C. 风险造成的损失和发生的概率

D. 风险评价的方法

A. 风险造成的损失

B. 风险发生的概率

C. 风险造成的损失和发生的概率

D. 风险评价的方法

A. 置信水平

B. 时间长度

C. 资产组合未来价值变动的分布特征

D. 敏感性

A. 加强场外交易监控，确保所有交易在公司的管理范围之内

B. 关注投资组合风险调整后的收益，可以采用夏普比率，特雷诺比率和詹森比率等指标衡量

C. 可运用定量风险模型和优化技术，分析各投资组合市场风险的来源和暴露

D. 建立流动性压力测试，分析投资者申赎行为

A. 市场组合的风险溢价与市场组合的方差和投资者的典型风险偏好无相关关系

B. 所有投资者将选择有包括所有证券资产在内的市场组合M

C. 市场组合处于有效前沿

D. 单个资产的风险溢价与市场投资组合M的风险溢价和该资产的β系数成比例

A. 可交割国债票面利率低于国债期货合约标的票面利率,转换因子大于1

B. 转换因子在合约上市时由交易所公布,其数值在合约存续期间不变

C. 交易所将定期公布国债期货可交割债券的转换因子

D. 转换因子实质上是面值1元的可交割国债在其剩余期限内的所有现金流按国债期货合约标的票面利率折现的现值

A. 时间长度

B. 价值的未来变动

C. 置信水平

D. 未来价值变动的分布特征

A. 以因素模型解释了资本资产的定价问题

B. 降低了构建有效投资组合的计算复杂性与所费时间

C. 确立了市场投资组合与有效边界的相对关系

D. 创立了以均值方差法为基础的投资组合理论

A. 以因素模型解释了资本资产的定价问题

B. 降低了构建有效投资组合的计算复杂性与所费时间

C. 确立了市场投资组合与有效边界的相对关系

D. 创立了以均值方差法为基础的投资组合理论

A. 距离均值越近的地方数值越集中

B. 离均值越远的地方数值越集中

C. 正态分布出现极端值的概率很低

D. 图像越“瘦”，正态分布集中在均值附近的程度也越大。

A. 提出消除或减弱危险、有害因素的技术建议

B. 划分评价单元，选择合理的评价方法

C. 确定危险因素的种类和存在的部位

A. 确定危险因素的种类和存在的部位

B. 提出消除或减弱危险、有害因素的技术建议

C. 划分评价单元，选择合理的评价方法

A. 提供表示事物特征的数据

B. 研究取样和试验方法，确定合理实验方案

C. 分析影响事物变化的因素

D. 分析事物之间的相互关系

A. 风险因子往往不止一个

B. 风险因子之间具有一定的相关性

C. 需考虑各种头寸的相关关系和相互作用

D. 传统的敏感性分析只能采用线性近似

A. ARCH/GARCH模型没有在当期条件异方差和条件均值之间建立联系

B. ARCH/GARCH模型无法解释金融资产收益率中的杠杆效应

C. 非负线性约束条件在估计ARCH/GARCH模型时可能无法满足

D. ARCH/GARCH模型的波动率不随时间的变化，且线性依赖过去的收益

A. 情景分析

B. 敏感性分析

C. 在险价值

D. 压力测试

A. 由同一个因素导致大部分资产的价格变动

B. 大多数资产价格变动方向往往是相同的

C. 可以通过分散化投资来回避

D. 系统性因素一般为宏观层面的因素

A. 必须确定各种可交割国债与期货合约标的名义标准国债之间的转换比例，这个比例就是转换因子

B. 转换因子实质上是面值1元的可交割国债在其剩余期限内的所有现金流按国债期货合约标的票面利率折现的现值

C. 转换因子实质上是面值10元的可交割国债在其剩余期限内的所有现金流按国债期货合约标的票面利率折现的现值

D. 转换因子在合约上市时由交易所公布，其数值在合约存续期间不变

A. 多种风险因子的变化

B. 多种风险因子同时发生特定的变化

C. 一些风险因子发生极端的变化

D. 单个风险因子的变化

A. 基点价值是指到期收益率变化0.1％引起资产价值的变动额

B. 基点价值是指到期收益率变化1％引起资产价值的变动额

C. 基点价值是指到期收益率变化0.01％引起资产价值的变动额

D. 基点价值是指到期收益率变化一个基点引起资产价值的变动额

A. 一条曲线

B. 一条直线

C. 一条射线

D. 一片区域

A. 单件性计价特征

B. 多次性计价特征

C. 组合性特征

D. 方法的多样性特征

E. 依据的复杂性

A. 基本分析法

B. 技术分析法

C. 量化分析法

D. 定性分析法

A. 700.0

B. 950.0

C. 1080.0

D. 1500.05.是通过分析产品产量、成本和盈利能力之间的关系，找出方案盈利与亏损在产量、单价、单位产品成本等方面的临界值，以判断方案在各种不确定因素作用下的抗风险能力。（）

E. 敏感性分析

F. 盈亏平衡分析

G. G.概率分析

H. H.风险分析

A. χ²分布的概率密度函数在第一象限呈右偏态

B. 随着参数的增大，χ²分布趋近于正态分布

C. χ²分布的方差与自由度有正向关系

D. χ²分布具有可加性

A. 正确

B. 错误

A. 在最小方差前沿最左边的拐点处会有一条与纵轴平行的直线与最小方差前沿相切，只有一个交点（切点C），这个切点叫作全局最小方差组合

B. 全局最小方差组合是所有资产组合中风险最小的一个组合

C. 上半部分的点在风险水平一定的情况下，具有更高的期望收益率

D. 最小方差前沿只有下半部分是有效的

A. 运行风险

B. 资产组合的价值变化

C. 交易对手方的违约可能性

D. 估值偏差

A. 风险列举法指风险管理部门按照业务流程，列举出各个业务环节中存在的风险

B. 流程图法指风险管理部门对整个业务过程进行全面分析，对其中各个环节逐项分析可能遇到的风险，找出各种潜在的风险因素

C. 分解分析法指把组成要素合成大系统，从中分析可能存在的风险及潜在损失的威胁

D. 企业可以采用风险列举法、流程图分析法、分解分析法帮助识别风险

A. 均值

B. 方差

C. 标准差

D. 期望

A. 正确

B. 错误

A. 如果一个投资组合在所有风险相同的投资组合中具有最高的预期收益率，那么这个投资组合就是有效的

B. 如果一个投资组合在所有预期收益率相同的投资组合中具有最小的风险，那么这个投资组合就是有效的

C. 如果一个投资组合是有效的，那么投资者也能找到另一个预期收益率更高且风险更低的投资组合

D. 有效前沿中有无数预期收益率和风险各不相同的投资组合