VaR是指市场正常波动下，某一金融资产或证券组合的最大可能损失。（）

A. 正确

B. 错误

A. 波动率

B. 方差

C. VaR

D. 期望

A. 有95%的把握认为最大损失不会超过VaR值

B. 有95%的把握认为最大损失会超过VaR值

C. 有5%的把握认为最大损失不会超过VaR值

D. 有5%的把握认为最大损失会超过VaR值

A. 该公司的证券组合在一天内由于市场价格变化而带来的最大损失超过500万元的概率为5%

B. 有95%的把握保证该投资公司在下一个交易日内的损失在500万元以上

C. 该公司的证券组合在一天内由于市场价格变化而带来的最大损失超过500万元的概率为95%

D. 有5%的把握保证该投资公司在下一个交易日内的损失在500万元以内

A. 修正久期

B. 资产组合未来价值变动的分布特征

C. 置信水平

D. 时间长度

A. 正确

B. 错误

A. 正确

B. 错误

A. 情景分析

B. 敏感性分析

C. 在险价值

D. 压力测试

A. 《证券投资基金管理办法》

B. 《证券投资基金法》

C. 《开放式证券投资基金办法》

D. 《证券法》

A. 保证金交易也称为信用交易

B. 保证金除以所投资金额或证券总价值的比率称为保证金率

C. 在我国，保证金交易被称为“融资融券”

D. 所有的证券公司都可以开展此项业务

A. 信用风险是金融活动中最普遍和常见也是最重要的一种风险

B. 市场风险是证券投资类机构面临的最基本的风险之一

C. 操作风险，是指由不完善或有问题的人员.信息科技系统.内部流程以及外部事件造成损失的风险，包括法律风险.战略风险和声誉风险

D. 流动性风险通常被分为融资流动性风险和资产流动性风险

A. 股票市场

B. 债券市场

C. 一级市场

D. 二级市场

A. 证券市场线为每一个风险资产进行定价，它是CAPM的核心

B. 一项资产或资产组合的β系数越高，则它的预期收益率越高

C. 证券市场线的斜率是市场组合的风险溢价

D. 资本市场线可以指出每一个风险资产和收益之间的关系

A. 投资者借入资金购买证券

B. 平仓之前，投资者卖空所得资金可用于其他用途

C. 投资者向证券公司借入一定数量的证券卖出

D. 会缩小投资收益率或损失率

A. ①②

B. ②④

C. ②③

D. ①③

A. 100

B. 316

C. 512

D. 1000

A. 金融机构的管理政策

B. 流动性

C. 期限

D. 风险对冲频率

A. 公司（企业）和个人投资者

B. 资金盈余单位和赤字单位

C. 证券发行单位和证券投资单位

D. 证券公司和普通投资者

A. 风险对冲

B. 风险规避

C. 风险补偿

D. 压力测试

A. 证券市场融资是一种直接融资

B. 投资者与发行人的股权或债权关系凝结在最初的投资者和发行人之间

C. 单个融资主体很难凭借自身力量完成证券发行.交易.清算等事宜

D. 证券市场融资是由众多资金交易者通过对有价证券的公开自由竞价买卖来实现

A. 国际直接投资

B. 国际间接投资

C. 投机性资金流动

D. 保值性资金流动

A. 证券公司向客户融资融券时，应当向客户交存一定比例的保证金

B. 保证金可以用证券充抵

C. 融资融券标的证券为股票的条件之一是融券卖出标的股票的流通股本不少于2亿股或流通市值不低于8亿元

D. 保证金应当存入证券公司客户证券担保账户或者客户资金担保账户并记入该客户授信账户

A. 收益性

B. 扩大性

C. 杠杆性

D. 特殊性

A. 母基金

B. “一篮子”基金

C. 单只基金

D. 以上都是

A. 回购协议是指资金需求方在出售证券的同时与证券的购买方约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券的交易行为

B. 我国金融市场上的回购协议以国债回购协议为主

C. 国债回购作为一种短期融资工具，在各国市场中最长期限均不超过半年

D. 证券的出售方为资金借入方，即正回购方

A. ①②③

B. ①②④

C. ②③④

D. ①③④

A. ①②

B. ①③

C. ②③

D. ①②③

A. 债券发行人未真正地违约，债券持有人不会因为信用风险而遭受损失

B. 市场可以根据宏观经济和发行人的状况来判断某一债券是否有违约可能

C. 当宏观经济或企业经营恶化时，市场普遍判断该发行人的债券违约的可能加大，债券价格下跌

D. 当宏观经济或企业经营恶化时，债券投资者也可能面临由于信用风险上升而带来的债券价值的损失

A. 债权市场.权益市场

B. 一级市场.二级市场

C. 国际金融市场.国内金融市场

D. 证券市场.非证券金融市场

A. 期权费

B. 无穷大

C. 零

D. 标的资产的市场价格

A. 加强证券市场监管是保障广大发行人合法权益的需要

B. 加强证券市场监管是维护市场良好秩序的需要

C. 加强证券市场监管是发展和完善证券市场体系的需要

D. 准确和全面的信息是证券市场参与者进行发行和交易决策的重要依据

A. 从交易金额来看，在我国证券交易市场上，专业机构投资者占比重超过50％

B. 众多的证券投资者保证了证券发行和交易的连续性，是推动证券市场价格形成和流动性的根本动力

C. 证券市场的投资者种类较多，按投资者身份，可以分为机构投资者和个人投资者

D. 个人投资者是证券市场最广泛的投资者

A. ①②

B. ①④

C. ②③

D. ①③

A. ①②③

B. ①③④

C. ①②④

D. ①②③④

A. 1、2、3

B. 2、3、4

C. 1、2、4

D. 1、2、3、4

A. 基金投资

B. 债券投资

C. 股票投资

D. 国债投资

A. 高风险.高收益

B. 低风险.低收益

C. 风险适中.收益稳健

D. 以上都不是

A. 一级市场

B. 二级市场

C. 三级市场

D. 四级市场

A. I.II

B. I.II.III

C. I.II.IV

D. II.IV

A. 证券公司开展自营业务，或者设立子公司开展自营业务，一般需要取得证券监管部门的业务许可

B. 证券公司可为从事自营业务的子公司提供融资或者担保

C. 证券自营活动有利于活跃证券市场，维护交易的连续性

D. 证券公司将自有资金投资于依法公开发行的国债.投资级公司债.货币市场基金.央行票据等风险较低.流动性较强的证券，或者委托其他证券公司或者基金管理公司进行证券投资管理，且投资规模合计不超过其净资本80％的，无须取得证券自营业务资格

A. 资产组合价值变化跌破-VaR的概率是1-α％

B. 资产组合价值变化跌破-VaR的概率是α％

C. 资产组合价值变化超过-VaR的概率是α％

D. 资产组合价值变化超过-VaR的概率是1-α％「huixue_img/importSubject/1497160714408824832.png」

A. 分析正常和压力情景下未来不同时间段的融资需求和来源

B. 加强负债品种.期限.交易对手.融资抵（质）押品和融资市场等的集中度管理，适当设置集中度限额

C. 加强融资渠道管理，积极维护与主要融资交易对手的关系，保持在市场上的适当活跃程度，并定期评估市场融资和资产变现能力

D. 证券公司部门和岗位的设置应当权责分明.相互牵制；前台业务运作和后台管理支持适当分离

A. 国际金融市场

B. 国内金融市场

C. 证券市场

D. 非证券金融市场

A. 企业

B. 个人居民

C. 政府

D. 金融机构

A. 资本市场

B. 货币市场

C. 开放式基金市场

D. 股票市场

A. FOF将大部分资产直接投资于股票.债券等金融工具

B. FOF的投资模式大多伴随投资标的分散化以及波动相对偏低的特点

C. 在基金发达的国家，如美国，FOF已经成为一类重要的公募证券投资基金

D. FOF是指将80%以上的基金资产投资于其他基金份额

A. ①③

B. ①②④

C. ②③④

D. ①②③

A. I.II

B. I.II.III.IV

C. I.II.IV

D. II.III.IV

A. 交易工具

B. 组织方式

C. 交割方式

D. 辐射地域

A. 债权市场；权益市场

B. 现货市场；衍生品市场

C. 货币市场；资本市场

D. 证券市场；非证券金融市场