由于存在一系列同时影响多个资产收益的因素，大多数资产的收益之间都会存在一定的（）。

A. 相关性

B. 无关性

C. 不确定性

D. 偶然性

A. 基金可能包含多个不同的证券，每个证券发放红利或利息的时间都不一样

B. 基金的投资者在区间内会有申购和赎回，带来更多的资金进出

C. 时间加权收益率的计算方法，将收益率计算区间分为子区间，每个子区间可以是一天.一周.一个月等

D. 用时间加权收益率的计算时，遇到基金的申购.赎回与分红等资金进出时会影响收益率的计算

A. 净资产收益率低，说明企业利用其自有资本获利的能力强，投资带来的收益高

B. 由于现代企业最重要的经营目标是最大化股东财富，因而净资产收益率是衡量企业最大化股东财富能力的比率

C. 影响净资产收益率的因素有很多，系统研究影响和改善净资产收益率的方法称为杜邦分析法

D. 净资产收益率也称权益报酬率，强调每单位的所有者权益能够带来的利润

A. 股票收益互换所交换的现金流，其中一系列挂钩于某个股票的价格或者某个股票价格指数

B. 股票收益互换所交换的现金流，其中一系列挂钩于某个固定或浮动的利率

C. 股票收益互换所交换的现金流，其中一系列挂钩于另外一个股票或股指的价格

D. 股票收益互换所交换的现金流，其中一系列挂钩于多个股票的价格或者多个股票价格指数

A. 投资组合的预期收益及标准差还取决于各资产的投资比例

B. 给定一个特定的投资比例，则得到一个特定的投资组合，它具有特定的预期收益率和标准差

C. 如果让投资比例在一个范围内连续变化，则得到的投资组合点在标准差—预期收益率平面中构成一条连续曲线

D. 标准差—预期收益率平面中构成的曲线，该曲线两端的部分代表不存在卖空的情形

A. 资产实际收益率与期望收益率的偏离程度

B. 两个风险资产收益的相关性

C. 组合收益率的标准差

D. 资产收益率和市场组合收益率之间的线性关系

A. 财务风险

B. 信用风险

C. 购买力风险

D. 经营风险

A. 证券市场线为每一个风险资产进行定价，它是CAPM的核心

B. 一项资产或资产组合的β系数越高，则它的预期收益率越高

C. 证券市场线的斜率是市场组合的风险溢价

D. 资本市场线可以指出每一个风险资产和收益之间的关系

A. 由同一个因素导致大部分资产的价格变动

B. 大多数资产价格变动方向往往是相同的

C. 可以通过分散化投资来回避

D. 系统性因素一般为宏观层面的因素

A. 反映了特定风险证券的期望收益率与整体市场平均期望收益率的关系

B. 表明风险资产因其承担风险具有超出无风险资产的超额收益

C. 超额收益只与其所承担的系统性风险有关

D. 风险资产的系统性风险取决于其收益率与市场整体平均收益率的相关性，由βi决定，称为风险资产的beta系数

A. 实际收益率反映了资产名义数值的增长率

B. 对于长期投资者而言，应该关注的是实际收益率

C. 名义收益率能够反映资产的实际购买能力的增长率

D. 名义收益率在实际收益率的基础上扣除了通货膨胀率的影响

A. 在不同的有效投资组合之间不存在明确的优劣之分

B. 有效投资组合即是分布于资本市场线上的点，代表了有效前沿

C. 对于每一个有效投资组合而言，给定其风险的大小，便可根据资本市场线知道其预期收益率的大小

D. 有效前沿中，有效投资组合A相对于有效投资组合B如果在预期收益率方面有优势，那么在风险方面也有优势

A. 正确

B. 错误

A. 资本资产定价模型认为只有证券或证券组合的系统性风险才能获得收益补偿，其非系统性风险将得不到收益补偿

B. 投资者要想获得更高的报酬，必须承担更高的非系统性风险；承担额外的系统性风险将不会给投资者带来收益

C. CAPM的一个假设即所有的投资者都进行充分分散化的投资，因此没有投资者会“关心”非系统性风险

D. β系数表示资产对市场收益变动的敏感度

A. 投资组合管理的目标是实现投资收益的最大化

B. 使投资者在获得一定收益水平的同时承担最低的风险

C. 在投资者可接受的风险水平内使其获得最大的收益

D. 整个流程可以划分为规划.执行和记录三个基本步骤

A. 会：也会

B. 不会；也不会

C. 会；不会

D. 不会；会

A. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

B. Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ

C. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ

D. Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

A. 如果一个投资组合在所有风险相同的投资组合中具有最高的预期收益率，那么这个投资组合就是有效的

B. 如果一个投资组合在所有预期收益率相同的投资组合中具有最小的风险，那么这个投资组合就是有效的

C. 如果一个投资组合是有效的，那么投资者也能找到另一个预期收益率更高且风险更低的投资组合

D. 有效前沿中有无数预期收益率和风险各不相同的投资组合

A. 由于计算口径的不同，基金的内部收益率又分为毛内部收益率和净内部收益率

B. 净内部收益率为计算基金项目投资组合的内部收益率

C. 由于基金费用一般为负现金流，因此净内部收益率>毛内部收益率

D. 已分配收益倍数体现了投资人的账面回报水平

A. 收益增强结构是指产品在获得内嵌的固定收益证券所带来的利息收益之外，还通过期权净空头或其他结构来获得收入

B. 收益增强结构化产品的收益分为两部分，一部分是固定的，另一部分是浮动的

C. 收益增强结构化产品就是固定收益证券

D. 结构最简单的收益增强结构是持有无风险的固定收益证券同时卖出一定量的普通欧式期权

A. 左上方弯曲的曲线

B. 左下方弯曲的曲线

C. 右上方弯曲的曲线

D. 右下方弯曲的曲线

A. 凸性对于投资者是不利的，在其他情况相同时，投资者应当选择凸性较小的债券进行投资

B. 凸性对于投资者是有利的，在其他情况相同时，投资者应当选择凸性更大的债券进行投资

C. 凸性的作用在于可以弥补债券价格计算的误差，更准确地衡量债券价格对收益率变化的敏感程度

D. 大多数债券价格与收益率的关系都可以用一条向下弯曲的曲线来表示，这条曲线的曲率就被称债券的凸性

A. 绝对收益归因是考察各个因素对基金总收益的贡献；相对收益归因是通过分析基金与比较基准在资产配置.证券选择等方面的差异来找出基金跑赢或跑输业绩比较基准的原因

B. 相对收益归因是考察各个因素对基金总收益的贡献；绝对收益归因是通过分析基金与比较基准在资产配置.证券选择等方面的差异来找出基金跑赢或跑输业绩比较基准的原因

C. 相较来说相对收益归因的本质是对基金总收益的分解

D. 绝对收益归因比相对指标归因应用更为广泛

A. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B. Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C. I.Ⅱ

D. I.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

A. 它的实质是资金作为生产要素，在扩大再生产及其资金流通过程中，随时间产生增值

B. 若不考虑通货膨胀因素，那么资金时间价值就不存在

C. 利息是一种机会成本，不是资金时间价值的表现形式

D. 等量资金在各个时间点上的价值是相等的

A. 它的实质是资金作为生产要素，在扩大再生产及其资金流通过程中，随时间产生增值

B. 若不考虑通货膨胀因素，那么资金时间价值就不存在

C. 利息是一种机会成本，不是资金时间价值的表现形式

D. 等量资金在各个时间点上的价值是相等的

A. 资产收益率

B. 销售利润率

C. 权益乘数

D. 净资产收益率

A. 一方因受到人身损害获得的赔偿或者补偿

B. 一方通过遗嘱继承所得的财产，遗嘱中确定遗产只归一方

C. 一方用个人婚前财产婚后投资产生的收益

D. 一方婚前承租、婚后用个人财产购买，登记在一方名下的房屋

A. 实际收益率

B. 即期收益率

C. 到期收益率

D. 年化收益率

A. 通过分层使数据各层间的差异突出地显示出来，层内的数据差异减少

B. 可以进一步进行层间、层内的比较分析，更深入地发现和认识质量问题的原因

C. 可以从不同角度来考虑、分析产品存在的质量问题和影响因素

D. 主要在工程质量问题和影响因素较少时使用

A. 个人与社会系统之间存在相互依赖的关系

B. 个人与个人之间存在相互依赖的关系

C. 小组是一个具有共同发展目标的共同体

D. 通过小组的活动可以培养组员的社会责任、社会意识

E. 小组是个人恢复与发展社会功能的有效场所

A. 该追加资产在设计、技术或功能上与原合同包括的一项或数项资产存在重大差异

B. 议定该追加资产的造价时，需要考虑原合同价款

C. 该追加资产在设计、技术或功能上与原合同包括的一项或数项资产存在较小差异

D. 该合同项下的单项资产有独立的建造计划，且客户单独办理结算

A. 病因明确

B. 所接触的病因大多是可检测的

C. 在接触同一因素的人群中常有一定的发病率，很少只出现个别病人

D. 大多数职业病如能早期诊断，处理，康复效果较好。

E. 大多数职业病无法康复

A. 期权的执行价格

B. 标的资产价格

C. 标的资产价格的波动率

D. 期权的剩余期限

A. 汇率水平

B. 利率水平

C. 股市景气度

D. 房地产市场景气度

A. 收养关系成立后，养子女与生父母之间彼此不再是法律意义上的父母与子女

B. 收养关系成立后，收养人和被收养人相互之间产生了法定的权利和义务

C. 收养关系一经成立，便在收养人与被收养人之间确立起养父母和养子女的身份关系

D. 养子女与生父母的其他近亲属之间的权利和义务，不会因收养关系的成立而不复存在

E. 收养关系成立后，养子女与养父母的近亲属之间的权利义务关系，适用法律关于子女与父母的近亲属的规定

A. 毛内部收益率（GIRR）一般小于净内部收益率（NIRR）

B. 内部收益率是净现值（NPV）等于零时的折现率

C. 净内部收益率（NIRR）反映了投资者投资基金的回报水平

D. 内部收益率（IRR）体现了投资资金的时间价值

A. 尖峰厚尾

B. 波动率聚集

C. 波动率具有明显的杠杆效应

D. 利用序列自身的历史数据来预测未来

A. 工程所需资源的种类多、需求量大

B. 工程所需资金的数量大

C. 工程项目建设过程的不均衡性

D. 资源供应受外界影响大,具有复杂性和不确定性,资源经常需要在多个项目中协调

E. 资源对项目成本的影响大

A. Ⅰ.Ⅱ

B. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

C. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D. Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

A. 路径依赖型期权的回报取决于期权有效期内标的资产的价格趋势，而不只是期权到期日或行权时标的资产的价格

B. 多因子期权的标的资产不再局限于单个基础资产。其标的资产可以是普通期权，也可以是多个资产形成的组合，期权的收益取决于两种或多种目标资产的价格。

C. 最常见的时间依赖型期权是一篮子期权、交换期权、差价期权和彩虹期权等

D. 常见的极值依赖型期权包括障碍期权和自定义执行期权

A. 市净率=每股市价／每股净资产

B. 每股净资产通常是一个累积的负值，因此市净率也适用于经营暂时陷入困难的以及有破产风险的公司

C. 统计学证明每股净资产数值普遍比每股收益稳定得多

D. 对于资产包含大量现金的公司，市净率是更为理想的比较估值指标

A. α

B. σ

C. β

D. ρ

A. 内部收益率

B. 已分配收益倍数

C. 已获利息倍数

D. 总收益倍数

A. 双方的工资

B. 奖金

C. 婚前的个人财产

D. 继承的遗产

A. 在无套利市场上，投资者可以“高卖低买”获取收益

B. 在无套利市场上，投资者可以“低买高卖”获取收益

C. 在均衡市场上，不存在任何套利机会

D. 在有效的金融市场上，存在套利的机会

A. 异质性

B. 不可分性

C. 可分性

D. 低流动性

A. 两种证券间存在完全反向的联动关系

B. 两种证券的收益有同向变动倾向

C. 两种证券的收益有反向变动倾向

D. 两种证券间存在完全正向的联动关系

A. 均值

B. 方差

C. 协方差和相关系数

D. 期望

A. 由于生产经营需要，劳动者自愿延长工作时间的

B. 由于生产任务紧急，用人单位与工会和劳动者协商一致的

C. 由于生产任务紧急，不按时完成将影响用人单位利润和商业信誉的

D. 由于生产设备发生故障影响生产和公共利益，必须及时抢修的