传统利率互换的常见期限不包括（）。

A. 2个月

B. 1年

C. 10年

D. 30年

A. 利率互换是指交易双方约定在未来一定期限内对约定的名义本金按照不同的计息方法定期交换利息的互换协议

B. 一般来说，利率互换合约交换的只有利息

C. 利率互换合约通常不涉及本金的互换

D. 在大多数利率互换中，合约一方支付的利息是基于固定利率进行计算的，则另一方支付的利息也是基于固定利率计算的

A. 上海银行间同业拆放利率

B. 国债回购利率（7天）

C. 1年期定期存款利率

D. 3年期定期存款利率

A. 利率互换

B. 货币互换

C. 远期互换

D. 商品互换

A. 浮动利率.固定利率

B. 固定利率.贷款利率

C. 存款利率.浮动利率

D. 存款利率.贷款利率

A. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B. Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C. Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D. Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

A. 金融互换

B. 息票互换

C. 人民币利率互换

D. 净额互换

A. 赎回条款

B. 转换期限

C. 市场利率

D. 回售条款

A. 固定利率换浮动利率

B. 浮动利率换浮动利率

C. 固定利率换固定利率

D. 浮动利率换盯住利率

A. ①②③

B. ①②④

C. ②③④

D. ①③④

A. 利率互换

B. 货币互换

C. 商品互换

D. 股票收益互换

A. 利率互换包括息票互换和基础互换两种形式

B. 货币互换有固定对固定.固定对浮动.浮动对浮动三种互换形式

C. 货币互换合约是两种货币资金的本金交换

D. 利率互换合约双方交易时涉及本金交换

A. 利率互换只涉及一种货币，货币互换涉及两种货币

B. 货币互换违约风险更大

C. 利率互换需要交换本金，而货币互换则不用

D. 货币互换多了一种汇率风险

A. 实际本金

B. 名义本金

C. 利率

D. 本息和

A. 两者都需交换本金

B. 两者都可用固定对固定利率方式计算利息

C. 两者都可用浮动对固定利率方式计算利息

D. 两者的违约风险一样大

A. 货币互换是交易双方在约定期限内交换既定数量的两种货币本金，同时定期交换两种货币利息的互换协议

B. 期初、期末交换货币通常使用相同汇率

C. 期初交换和期末收回的本金金额通常一致

D. 期初、期末各交换一次本金，金额变化

A. 利率双限期权又称利率上下限期权

B. 利率双限期权中，利率上限期权和利率下限期权的到期日不同

C. 利率双限期权中，上限的执行利率比下限的执行利率高

D. 利率双限期权的目的是确保支付与指定的市场利率介于两个上下限水平之间

A. 商品互换是指所交换的现金流与某种商品价格相关

B. 权益类互换也称债权互换,是指互换双方中，至少有一方支付由某只股票或某种股票指数的收益决定的现金流，另一方支付的现金流可以由固定利率、浮动利率或另一只股票或股票指数的收益来决定

C. 信用违约互换(CDS)是最常用的一种信用衍生品，CDS实际上是在一定期限内，买卖双方就指定的信用事件进行风险转换的一个合约

D. 总收益互换是按照特定的固定利率或浮动利率互换支付利率的义务

A. 利率互换合约和股权互换合约

B. 货币互换合约和信用违约互换合约

C. 利率互换合约和货币互换合约

D. 股权互换合约和信用违约互换合约

A. 互换买方

B. 互换多方

C. 互换卖方

D. 互换空方

A. 均涉及两种货币的交换

B. 目前两种交易均可以不进行本金的实际交换或交割

C. 均可用于规避汇率风险

D. 协议开始时间均是即期

A. 互换合约

B. 利率互换

C. 股权互换

D. 信用违约互换

A. 该利率期权为美式期权

B. 该利率期权交易方式为场内交易

C. 该利率期权交易时间是每天的9:00—12:00，13:30—17:00

D. 该利率期权交易品种为挂钩LPR1Y/LPR5Y的利率互换期权、利率上/下限期权

A. 即期利率是金融市场的基本利率

B. 即期利率是指零息票债券的即期收益率

C. 考虑利率随期限长短的变化，对于不同期限的现金流，人们通常采用不同的利率水平进行贴现

D. 即期利率表示的是从现在（t=0）到时间t的年化收益率

A. 固定利率对固定利率

B. 固定利率对浮动利率

C. 浮动利率对浮动利率

D. 仅是本金互换而不计利率

A. 息票互换和币种互换

B. 息票互换和基础互换

C. 基础互换和交叉互换

D. 币种互换和交叉互换

A. 利率互换

B. 货币互换

C. 商品互换

D. 信用互换

A. 固定换浮动

B. 浮动换浮动

C. 固定换固定

D. 固定换约定

A. 正确

B. 错误

A. 7天回购(7drepo)利率

B. 隔夜Shibor(o/nShibor)

C. 3个月Libor

D. 3个月Euribor

A. 定期；不同币种

B. 定期：币种相同

C. 分期；不同币种

D. 分期：币种相同

A. 最常见的衍生工具包括远期合约.期货合约.期权合约和互换合约

B. 期权合约与远期合约以及期货合约的不同之处是其损益的不对称性

C. 期货合约的实物交割比例非常高，远期合约的实物交割比例非常低

D. 期货合约具有杠杆效应

A. 作为利率互换的买方

B. 作为利率互换的卖方

C. 作为货币互换的买方

D. 作为货币互换的卖方

A. 收取浮动现金流、支付固定现金流的一方被定义为买方

B. 收取固定现金流、支付浮动现金流的一方被定义为买方

C. 固定换浮动是最基本、最常见的利息交换形式，即一方的现金流根据浮动利率计算，另一方的现金流根据固定利率计算

D. 利率互换由于本金和规模相同，所以互换时不用交换本金，只交换利息，未来现金流是交易双方利息的交换

A. 正确

B. 错误

A. 不同；不伴随

B. 不同；伴随

C. 相同；不伴随

D. 相同；伴随

A. 远期利率合约

B. 利率期货合约

C. 利率互换合约

D. 货币期权合约

A. 利率互换协议

B. 利率远期协议

C. 内嵌利率结构期权

D. 利率联结结构

A. 固定利息的支付者称为互换买方，或互换多方

B. 固定利息的收取者称为互换买方，或互换多方

C. 如果未来浮动利率上升，那么支付固定利率的一方将获得额外收益

D. 互换市场中的主要金融机构参与者通常处于做市商的地位，既可以充当合约的买方，也可以充当合约的卖方

A. 期权的Delta

B. 期权的Gamma

C. 凸性

D. 久期

A. Ⅰ.Ⅱ

B. Ⅱ.Ⅳ

C. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

A. 股票β系数

B. 债券久期

C. 债券凸性

D. 债券转换因子

A. 汇率互换

B. 货币互换

C. 利率互换

D. 信用违约互换

A. 相反

B. 相同

C. 是浮动汇率

D. 是固定汇率

A. 区间浮动结构类似于浮动利率债券

B. 区间浮动结构化产品实际上相当于一份内嵌了利率互换和利率上限期权的固定利率债券

C. 投资者投资区间浮动利率结构化产品的目的是确保投资的最低收益

D. 区间浮动利率结构化产品的投资者大多是货币市场的投资者

A. 区间浮动利率结构

B. 超级浮动利率结构

C. 正向浮动利率结构

D. 逆向浮动利率结构

A. 在不同货币市场具有借款比较优势的双方进行利率互换可以取得双赢结果

B. 货币互换双方在每一个阶段只有一方支付现金给另一方

C. 货币互换在期初和期末分别交换本金

D. 互换双方的互换交易是零和博弈

A. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B. Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

C. Ⅰ.Ⅲ

D. Ⅱ.Ⅳ

A. I.II.III

B. I.II.III.IV

C. I.IV

D. II.III.IV

A. 利率风险

B. 汇率风险

C. 商品价格风险

D. 股票或股票组合风险